浙商大制造最新观点： 一、光伏产业最坏的时刻即将过去。光伏钙钛矿协鑫光电刷新大尺寸组件世界纪录：推荐光伏主材龙头；新技术推荐钙钛矿细分市场龙头、光伏铜电镀；辅材推荐银浆、胶膜。 二、政治局会议重提能源安全，加快新能源转型；马斯克及AI巨头：能源短缺、储能 ；阿里专家：AI计算相对人脑10倍能耗：新能源、电力设备、储能、氢能、风电、半导体设备。 三、新质生产力：AI基础设施将爆发，算力、云计算、数据中心、设备、热管理：人形机器人、自动驾驶。人形机器人：三花智控、拓普集团、鸣志电器。设备：罗博特科（短期涨幅200%过大） 四、政治局会议设备更新：工程机械（徐工机械、中联重科、三一重工）、造船（中国船舶、中国重工、中船防务）、空分设备及工业气体（杭氧股份）——逻辑加强。 五、自动驾驶：汽车座椅国产化：上海沿浦、天成自控、新泉股份；线束国产化：沪光股份、电连技术。传感器：华培动力、华依科技。 六风电：中际联合、亚星锚链 附录：【光伏钙钛矿】协鑫光电刷新大尺寸组件世界纪录。光伏产业链最坏的时刻即将过去。推荐钙钛矿细分市场龙头，推荐光伏铜电镀、主材龙头、辅材银浆、胶膜。 1、根据协鑫光电公众号，刷新世界纪录，2平米全尺寸、钙钛矿单结组件，稳态效率达到19.04%。 2、钙钛矿单结头部厂商商用组件量产效率突破18%，启动GW级产线建设规划。此前2023年12月，协鑫光电宣布全球首个商用大规格（2.4米×1.2米）GW级钙钛矿生产基地项目落地，分两期建成，预计2024年下半年建成投产。 3、钙钛矿产业化临近，迈入GW级时代 （1）配方+设备+工艺齐发力，稳定性、大面积制备问题正在突破。 （2）电池：协鑫、极电、纤纳百兆瓦单结钙钛矿产线投产，钙钛矿晶硅叠层电池有望得到应用。 （3）设备：涂布、蒸镀设备是核心设备，目前电池片+组件设备价值量较晶硅提升。目前百兆瓦级产线设备投资额超1亿元/100MW，单GW设备投资额近10亿元。未来成熟后单GW设备投资将将至5亿元，低于晶硅投资。 4、预计2030年钙钛矿设备市场空间超800亿，BIPV将率先应用光伏钙钛矿电池。 光伏至暗时刻即将过去：资产减值、存货减值、经营亏损利空三部曲即将走完，股价已反应了大部分行业利空，部分公司股价最低点已经过去，进入筑底阶段，等待行业回暖的积极信号，我们对行业转向积极乐观。推荐钙钛矿细分市场龙头，推荐光伏铜电镀、银浆、胶膜。 推荐微导纳米、天阳新材、杭州柯林、福斯特、京山轻机、德龙激光、金辰股份、罗博特科、捷佳伟创、帝尔激光、杰普特、奥来德、大族激光。