下午科技能拉起来吗？

生益电子唯一深度绑定亚马逊的PCB"隐形冠军" 生益电子：A股唯一深度绑定的"隐形冠军" #AI服务器核心供应商# #深度绑定亚马逊# 亚马逊PCB链A股唯一深度绑定标的，份额接近50% 三大预期差 预期差一：亚马逊供应链A股"独苗"，深度绑定优势显著# （1）A股唯一做到"单客户深度绑定"的PCB标的 在亚马逊PCB供应链中，台系厂商（如健鼎、欣兴）长期把持高阶生态位，而生益电子是A股市场唯一的深度参与者，切下接近50%的份额。这种"独苗"地位在A股PCB板块中极为稀缺，构成独特的投资价值。 （2）绑定深度远超市场预期 公司与亚马逊的合作不仅体现在订单规模上，更体现在产品层级和合作深度上。作为亚马逊服务器主板的核心供应商，公司在高端PCB领域建立了稳固的技术壁垒和客户粘性，二供替换成本极高。 预期差二：AI服务器升级红利最大受益者之一# （1）AI算力建设驱动高端PCB需求爆发 AI服务器对PCB的层数、材质、精度要求大幅提升，单机价值量显著高于传统服务器。生益电子作为亚马逊服务器主板核心供应商，直接受益于AI算力基础设施投资浪潮。 （2）高速交换机PCB技术储备深厚 公司产品覆盖AI服务器配套主板、高速交换机板等高附加值领域，技术能力对标台系一线厂商。随着亚马逊AWS持续扩容，公司订单有望保持高速增长态势。 预期差三：估值重构空间大，市场认知尚未充分# （1）从"传统PCB"到"AI算力核心供应商"的定位切换 市场普遍将生益电子归类为传统PCB厂商，忽视了其在AI服务器供应链中的核心地位。实际上，公司已深度绑定全球云巨头亚马逊，订单确定性和成长性远超同业。 （2）A股PCB板块稀缺性溢价 在台系主导的高端PCB市场中，生益电子作为A股唯一深度参与者，理应享有稀缺性溢价。当前估值尚未充分反映其在亚马逊供应链中的独特地位。

教育部部长：DeepSeek和机器人是教育重大机遇

美国对中国电动汽车、锂离子电池等大幅上调关税，进一步围堵中国新能源车的同时，其国内本土锂矿项目的开发则在加紧步伐。 当地时间9月19日，美国土地管理局（BLM）宣布，已经为新兴锂硼生产商 Ioneer (ASX: INR)位于内华达州的Rhyolite Ridge锂矿项目扫除了最后的监管障碍之一，这一进展标志着该锂矿项目即将进入实质性开发阶段。 Rhyolite Ridge锂矿项目位于拉斯维加斯以北约225英里(362公里)处，是北美最大的锂矿之一。据ioneer公司此前披露的规划，该矿一旦全面投产，将满足每年近37万辆电动汽车的电池生产需要。 据悉，Ioneer于2016年开始启动Rhyolite Ridge锂矿项目的相关工作。美国土地管理局则称，此次的决定是在长达六年多的审查过程之后做出的。该管理局在一份声明中称，他们与地方、州和部落政府就最新宣布的环境审查进行了密切合作。一旦此次环境审查结果在《联邦公报》上公布，公众将有30天的时间提交意见和建议。 你不是要发展燃油车吗，干嘛挖锂矿？

$中公教育(002607.SZ)$ 欠学生的退款都退完了吗

每次涨都选大盘不好的日子…… $欧菲光(002456.SZ)$  

星网宇达这个开盘，结果又板了

无人驾驶出租车的拍照各地方政府会比较宽松，武汉无人驾驶出租车的拍照是百度自己的还是和别人合作的，要是这个拍照不稀缺的话，锦江在线和大众交通的价值就不高了。

隆基绿能的存货减值可能是硅片或者是组件，毕竟从去年到现在开始的电池要少，硅料是通威的。如果是硅片更多的话，和目前市场上统计的硅片库存低于25GW的情况不符合；如果是组件更多的话，也就是从去年至少下半年开始，隆基的组件就开始滞销，和经常有海退的信息符合，同时也印证了$TCL中环(SZ002129)$ 说的硅片库存减少和后续的涨价可能

昨天无人驾驶出租车突然火了，有些人又躁动了，谈谈我的看法：无人驾驶出租车证实了智能驾驶代替人工的发展趋势，但是现在仍然是概念炒作阶段，有些人会说，你看武汉已经大规模试验了，你还说是炒作。 但我从两个角度说明观点： 第一是技术角度，这世界上没有那么多弯道超车，尤其是在算法上，百度如果无人驾驶都做出来了，那智能辅助驾驶怎么可能做不出来？有些人没有亲眼见过头上张角的无人出租车，这种车上的无人驾驶设备造价很高，而且不会跨区域运行，大家有没有想过为什么，至少两年前深圳无人驾驶出租车单台就要百万以上，而且区域限制耳熟不？有没有想到高精地图？所以这是什么领先的技术吗？并不。 第二是从国情出发，大家现在对于赚钱的普遍态度是大环境不好，赚钱难，自由职业者越来越多，网约车一定程度上是解决自由就业的主要出口之一，如果现在这个时候大规模推行无人驾驶出租车，靠着低价和网约车司机抢生意，会是什么后果？而且交通运输牵扯到的方方面面特别多，交警面对无人驾驶发生事故又该怎样处理，甚至可能会针对无人驾驶出台相关的法律。 所以我敢说几年之内无人驾驶出租车都不会摆脱“测试”这两个字，现在只是概念炒作，没有实际业绩增量。 尝试到落地，是一个漫长的过程。

周三的时候盘面上文化传媒、AI语料、sora概念、kimi概念等等AI+的板块全面爆发，直接发酵的原因是Oppen AI收紧限制引发的国产替代思路。这次和年初的sora横空出世，叠加市场的反弹，剧本挺像的，那时候因赛集团是四五个20cm上去，中文在线则是3个20cm上去。所以这次估计后续还有空间。

这两天传媒还不错啊

赛力斯午后跌停

今天是个矛盾表现，一方面半导体热点炸裂，另一方面两市成交额进一步缩量，算的是奇观，是不是确立了半导体能够像之前的AI那样成为一个有持续性的大热点？可能性不小，尤其是为此又发明了一个新名词:科特估！