今天，国内ERP行业的公司股价直接崩了，千亿白马用友直接跌停，港股金蝶下跌 18.77%，先说结论：大概率是错杀，下跌原因主要是因为上周末，华为任正非说了一句话：华为将在4月份推出自研的管理系统MetaERP软件。

华为相关人士表示，华为MetaERP管理系统仅供内部使用，“进军ERP市场”系误读。但市场的逻辑很简单：市场最喜欢“垄断”，不喜欢竞争，未来华为可能是一个强大的竞争对手，ERP行业会更加内卷。

假如华为进入ERP行业 ，对用友和金蝶的业务影响有多大？

erp行业和安防行业有些类似，华为在2017年正式入局安防领域，当时立下的目标是三年做到行业第二，五年做到行业第一，而且挑明了要把海康威视作为内部学习的标杆。业内一直流传一句话，叫“华为学谁谁死”——你最好别让我盯上，等我把你的方法论摸透了，你这个行业龙头的地位大概率也就不保了。

从2017年到现在已经六年了，海康威视的龙头地位坚如磐石，与第二名的市场份额差距还在拉大，和下面4个原因有很大关系：

安防是一个碎片化非常高的行业，行业不是几亿几亿的项目组成的，主体是无数个几万几十万的项目。

很多项目需要根据用户的需求定制，需要大量的人力，海康威视有5万2000名员工，华为虽然有19万员工，但华为真正做安防的人数会少很多。

安防需要很强的行业资源，前期海康已经积淀多年了，不是完全靠技术能 取胜。

海康大华已经把价格杀得没啥利润了，各自的客户用户也经营多年了，华为来打价格战，技术战，对老外的公司有用，对国内公司根本没有优势。

ERP行业也是类似，一个ERP产品从研发出来到能够大规模推广应用，至少需要5年时间，后期还牵扯到产品的切换，ERP行业也是碎片化极其高的行业，价格战打的也非常激烈，华为做的ERP更多是底层的系统，未来要替换SAP, Oracle的，应用层的脏活累活，我估计华为不会去干。

华为在和外企竞争的时候，采用复制+跟随策略，加极度内卷的竞争方式是非常有效的，但现在已经是行业老大了，还是搞一些别人在做的产品，有什么意义呢，就不能创造新的赛道嘛？？

再说说其他事件：

力量钻石大跌 14.85%，消息面上，有16.66%的定增股解禁，估计有机构在无条件止损，可能有两个原因：1. 培育钻石本质还是消费股的上游，消费行业现在不在市场主线 。2. 力量钻石2022年的4季报 营收和净利润环比基本没有增长，市场的逻辑是在产能增加的情况下，但营收利润没有增加，就是单价在降价。等消费行业占市场主线，加技术面右侧了，再看看。

面板行业继续复苏，根据 TrendForce 公布的 3 月上 旬电视面板价格，32 寸、43 寸、55 寸、65 寸电视面板报价分别为 29 美元、51 美元、85 美元、114 美元，除 32 寸与上月底持平外，其余尺寸上涨 1 美元~4 美元不等。

3.瑞士信贷盘前下跌 58.26%，主要是因为瑞士信贷将被瑞银集团以30亿瑞郎收购，现在的估值是0.16倍PB ,老股东的权益被大部分稀释，导致盘前大跌。金融股都有反身性，股价越跌，客户跑的越快，被收购可能是最好的选择。

4. 瑞银收购瑞信还藏着一个大雷，为了交易成功，瑞士悍然将瑞信的160亿瑞郎AT1债券直接清零，市场忧虑此举可能会令总值2750亿美元的银行融资市场陷入混乱。传导到港股，金融股暴跌，汇丰、渣打、保诚集体大跌7%-8%，并带动恒指大幅走低。市场又传瑞信最大的债券持有者是全球最大的保险公司和金融服务集团之一，市场猜测，上述公司可能是安联。平安又持有汇丰的8%股份，平安股东担忧吗？

5.  游戏行业继续释放利好，据国家新闻出版署官网显示，共27款游戏获得游戏版号。游戏行业天然适合AL应用，既受益chatGPT, 又受益于政策支持。