智通财经APP获悉，周三，三大指数从高点回落。刚刚公布的会议纪要显示，美联储官员预计将在今年年底前再次加息，以遏制已连续五年多高于目标水平的通胀。强劲的10年期美债招标结果公布后，收益率曲线长端收窄跌幅，此次招标中标收益率较发行前交易水平低1.7个基点，投标指标也表现稳健。

【美股】截至收盘，道琼斯指数跌341.41点，跌幅0.66%，报51179.87点；标普500指数跌17.20点，跌幅0.22%，报7801.73点；纳斯达克综合指数跌61.20点，跌幅0.22%，报27538.69点。美光科技(MU.US)涨4%，SK海力士(SKHY.US)和SpaceX(SPCX.US)跌超2%。纳斯达克中国金龙指数收涨0.12%，京东(JD.US)涨2%。

【欧股】德国DAX30指数跌320.08点，跌幅1.26%，报25129.11点；英国富时100指数跌77.51点，跌幅0.74%，报10464.18点；法国CAC40指数跌95.86点，跌幅1.22%，报7769.21点；欧洲斯托克50指数跌87.08点，跌幅1.39%，报6185.15点；西班牙IBEX35指数跌316.66点，跌幅1.63%，报19127.54点；意大利富时MIB指数跌1249.90点，跌幅2.44%，报50011.50点。

【亚太股市】日经225指数跌0.92%，韩国KOSPI指数跌1.98%，印尼综合指数跌0.75%。

【外汇】衡量美元对六种主要货币的美元指数当天上涨0.4%，在汇市尾市收于102.242。截至纽约汇市尾市，1欧元兑换1.1199美元，低于前一交易日的1.1261美元；1英镑兑换1.3219美元，低于前一交易日的1.3277美元。1美元兑换157.96日元，低于前一交易日的158.12日元；1美元兑换0.8330瑞士法郎，高于前一交易日的0.8313瑞士法郎；1美元兑换1.4256加元，高于前一交易日的1.4209加元；1美元兑换9.9992瑞典克朗，高于前一交易日的9.9861瑞典克朗。

【加密货币】比特币一度跌破8.3万美元，截至发稿报83106美元；以太坊跌超4.8%报2565美元。

【贵金属】现货黄金跌1.3%报4109.82美元/盎司；现货白银报59.798美元/盎司。

【原油】截至当天收盘，纽约商品交易所11月交货的轻质原油期货价格下跌1.16美元，收于每桶88.28美元，跌幅为1.3%；12月交货的伦敦布伦特原油期货价格下跌38美分，收于每桶100.20美元，跌幅为0.38%。

【宏观消息】

美联储会议纪要：多数官员预计年底前再加息一次 加息路径是审慎之举。根据今日公布的会议纪要，美联储官员预计将在今年年底前再次加息，以遏制已连续五年多高于目标水平的通胀。不过，会议纪要并未显示政策制定者具体预计何时加息，只表明持续高企的物价和稳定的劳动力市场可能促使美联储今年进行第二次加息。会议纪要称：“关于本次会议之后的货币政策前景，大多数与会者认为，到年底前可能适合再次上调联邦基金利率目标区间。”“然而，与会者强调，他们将以开放态度对待每一次会议，未来会议的决定将取决于新公布的信息，以及这些信息对经济前景和风险平衡的影响。”9月会议的讨论显示，官员们认为通胀存在持续表现出黏性的风险，而劳动力市场“接近充分就业”，整体经济增长也有所加快。会议纪要称：“许多与会者强调，从风险管理角度看，提高联邦基金利率目标区间的路径是审慎之举，可为通胀因需求强于预期或进一步出现不利供应冲击而持续高于目标的风险提供保障。

美国消费者借贷增速放缓 循环信贷规模下降。受近两年来最大幅度的循环信贷下降影响，8月份美国消费者借贷增幅低于预期。美联储周三公布的数据显示，未偿还信贷总额增加83亿美元，为三个月来最小增幅，此前7月份经修正后的增幅为177亿美元。机构调查的经济学家预计8月中位数为增加150亿美元。该报告未包含住房抵押贷款。信用卡及其他循环债务余额减少了48亿美元，降幅为2024年11月以来最大。8月份，非循环信贷（如购车贷款和学费贷款）增加了131亿美元。据行业数据显示，8月份的汽车销量增速达到去年4月以来的最高水平。

特朗普将出席AI科学会议 宣布逾10亿美元投资承诺。据报道，美国总统特朗普将于周四出席一场AI科学会议，旨在推动利用“超级智能”加速科学突破。白宫将宣布AMD(AMD.US)、OpenAI、Anthropic等企业为“创世纪计划”(Genesis Mission)作出总额逾10亿美元的产业投资承诺，并将在美国东南部10个州建立由逾14家机构组成的算力枢纽，其中包括在佐治亚州投入10亿美元，为学生和高校教职人员提供算力资源。美国国家科学基金会和能源部还将投入逾1亿美元开发AI驱动的科学研究工具。

霍尔木兹航运受阻 超大型油轮运费飙升至7700万美元。受霍尔木兹局势影响，全球油轮市场供应链成本大幅上升。伦敦波罗的海交易所数据显示，将美国原油运往亚洲的超大型原油运输船(VLCC)租金已升至7700万美元，远高于2025年平均920万美元。以一艘装载200万桶原油的油轮计算，运费相当于每桶原油增加约38.5美元运输成本。伊朗战争导致中东原油出口路线和运输方式发生变化，虽然近期地区石油流动有所恢复，但运输过程更加复杂，延长交付时间，并有效减少可用船队规模，进一步推高油运成本。

【个股消息】

微软公布Surface Laptop Ultra售价：2599美元起，主打本地AI性能。微软(MSFT.US)公布了一款采用英伟达芯片的新旗舰笔记本电脑Surface Laptop Ultra的售价和上市时间，并表示该设备在部分AI任务上的表现优于苹果的同类产品。微软高管当地时间周三在旧金山举行的活动上表示，Surface Laptop Ultra运行本地模型时，返回提示请求结果的速度是苹果MacBook Pro M5的两倍，生成视频的速度是苹果同类设备的六倍。Surface Laptop Ultra即将开始发货，起售价为2,599美元，比16英寸入门版MacBook Pro低约400美元。新款Surface采用英伟达芯片，可同时支持通用计算和AI计算。英伟达CEO黄仁勋与微软CEO纳德拉一同登台，讨论这款新型PC芯片的开发。黄仁勋表示：“我们彻底重塑了个人电脑。”

媒体：博通为OpenAI定制芯片研发寻求逾500亿美元融资。据媒体援引知情人士报道，博通(AVGO.US)近几周一直在为与OpenAI共同开发的定制AI芯片寻求超过500亿美元融资，阿波罗和黑石等机构已就参与融资展开洽谈，目前谈判仍处于早期阶段，融资规模可能调整。 此次融资可能覆盖数吉瓦的OpenAI定制芯片产能，预计最早今年年底前完成。OpenAI内部将该芯片项目称为“Nexus”，第一代和第二代芯片分别代号Jalapeño和Serrano。OpenAI与博通此前已宣布合作开发10吉瓦定制芯片系统，计划从2026年下半年持续部署至2029年底。

美国防部拟以15亿美元贷款换取Wolfspeed最高7.5%股权认股权证。美国国防部向芯片制造商Wolfspeed(WOLF.US)提供最高15亿美元、期限30年的有条件高级担保贷款承诺，以支持美国国内碳化硅材料和宽禁带功率器件生产。根据仍待谈判的交易条款，Wolfspeed将向美国防部提供认股权证，使其可分批购买最多7.5%的公司股份。Wolfspeed去年7月因关键碳化硅晶圆工厂生产问题申请破产，公司表示将利用这笔资金扩大用于电信、航空航天和国防领域的碳化硅材料及功率器件生产，并升级用于军事通信系统的相关材料供应能力。消息公布后，Wolfspeed盘后股价一度涨逾28%。

【大行评级】

巴克莱：将奈飞(NFLX.US)目标价从80美元下调至70美元