一、最近两天市场的特征

监管部门在周二晚间紧急澄清后，中小创个股从昨天开始大幅反弹，昨天先带领题材股反弹的是低空经济，龙头中信海直、金盾股份率先启动冲板并封住涨停；昨天，固态电池也出现集体大涨，也是前期的龙头个股率先冲击涨停。

今天低空经济继续大涨，早盘一度出现涨停潮。

下午，有色资源、贵金属在北方铜业、晓程科技两只前期龙头股的带来下，快速冲高。

在新题材没有出现的情况下，资金继续炒前期的热点，通常理解为前期资金介入较深的板块。

接下来，如果市场继续反弹，那么，下一个板块很可能也是前期的热点，是AI、还是华为手机，抑或是设备更新大板块，也可能是休息旅游等等。

可以直接找前期的热点板块，也可以找前期的强势个股，就是那些短期内涨幅很大的个股，然后看这些强势个股调整幅度和最近两天的走势，如果在重要点位（比如前期跳空缺口是上沿、或年线等等）获得支撑并快速反弹，那么，这些强势个股和所对应的板块很可能有机会。

再注意一个情况，每次指数冲关时，保险、券商必须动，几只保险股在前几天跌回到前期低位，随后马上反弹，似乎大资金已经认可那个位置是阶段低位；券商也是，券商还有个重组的预期。

昨晚复盘提到，很多银行股的使用率在5-6倍，股息率还比较高并且最近几年逐年增长，今年早上银行股再次走高，中信银行在10点40分左右冲击涨停并封住，虽然只坚持了3分钟。

今天指数冲高回落主要是银行股冲高回落导致的，当然，题材股熄火也非常快。

在分红政策的引导下，高股息的银行股将继续获得机构投资者青睐，这个毋庸置疑；今天电力股集体下跌，更像是大资金的集体行动，短期受煤炭价格波动影响，中长期还是看用电量的增长情况；从现金流和分红率看，电力股也不差，跌下来或许是个好机会。

再啰嗦一句，短期看，市场在权重板块与题材股之间来回切换，切勿押注单一板块，否则容易受重伤。

二、业绩预告情况

再聊聊一季报业绩披露情况，本周结束后就还剩7个交易日，正是密集披露期，如果目前仓位不重的话，还是先观望为主，等5月后，业绩对股价短期冲击这个因素过去后，再考虑进场。

从统计数据看，一季度业绩整体不错，爆大雷的公司应该不算特别多，尤其要规避4月27日后披露的公司。

短期看，消费电子业绩复苏，半导体产业链部分复苏，轮胎行业继续大幅增长，食品饮料恢复中，家电出口超预期，船舶、汽车出口增速较高；医药行业分化；工程机械出口有所恢复。

三、新闻事件

（一）中国造船业高景气周期

【中国船舶迎来春季造船热潮 本轮船舶大周期正处于“量价齐升”阶段】

今年一季度，汽车、船舶等高附加值产品出口表现亮眼，其中，船舶出口额同比大增113.1%。

中国船舶集团有限公司旗下沪东中华造船（集团）有限公司联合中国船舶工业贸易有限公司为加拿大SEASPAN公司建造的第3艘15500TEU大型集装箱船“第一展望”号，较合同期提前1.5个月在中国船舶长兴造船基地完工交付，标志着该系列船以高效率、高品质的形象圆满收官。“第一展望”号是该公司继4月9日命名交付13000TEU液化天然气（LNG）双燃料动力大型集装箱船“CMACGMPARATY”号，在一周之内交付的第2艘大型集装箱船。

中国船舶创下2015年11月以来新高，关注产业链上的机会。

（二）华为P系列手机全面销售

【华为Pura 70系列正式首销 渠道商：货量预计比Mate 60系列要多一些】

媒体报道，华为官方授权体验店表示已开启关于Pura 70系列的盲订。一位运营了几十家手机零售连锁店的渠道商告诉记者：“已经给华为打款两次了，具体的货量和分货规则不太清楚，但我们Pura系列的货量预计比Mate 60系列要多一些。

今天，工业和信息化部新闻发言人、总工程师赵志国在国务院新闻办公室举行新闻发布会上表示，一季度，中国5G手机出货量达到5643万部，占同期手机出货量的83.7%。行业应用方面，5G应用已经融入到97个国民经济大类中的74个，在工业、矿业、电力、医疗等重点领域规模推广，“5G+工业互联网”项目数超过1万个，应用赋能向核心控制环节加速拓展。

（三）万兴科技天幕大模型将于4月28日公测 文生视频能力支持60秒+

4月18日，万兴科技(300624)出席中国生成式AI大会，宣布旗下音视频多媒体大模型万兴“天幕”将于4月28日正式公测。据万兴科技副总裁朱伟表示，当前大模型在文本和图像领域已实现生产力商用，在音视频领域的应用存在数据集缺失、视频内容结构及层级复杂、算力成本高等挑战，其成熟应用尚需周期，2024年行业将迎AI视频年，视频大模型将加速迭代。目前，万兴“天幕”大模型已通过中央网信办备案，涵盖文生视频、视频生视频、文生音乐、视频配乐、文生音效等能力，已在万兴科技旗下产品规模化商用。其中，文生视频能力上，已实现不同风格、丰富场景及主题的连贯性，且一键生成时长支持60秒+。

（四）2024五一档新片预售票房突破1000万元

据灯塔专业版，截至4月18日17时51分，2024年五一档新片预售（含点映）总票房突破1000万。《维和防暴队》《没有一顿火锅解决不了的事》《间谍过家家代号：白》暂列前三位。

五一影视档的舆情开始发酵，保持关注。

（五）美国计划针对中国钢铝产品采取新的限制措施

4月17日，美国白宫网站发布消息，宣布计划针对中国钢铝产品采取新的限制措施，包括将对中国钢铝产品的301关税提高至现有水平的3倍，并与邻国合作防止中国钢铝产品间接出口美国等。

一旦实施，国内对相关行业的影响还是有的，保持关注。

（六）微软被曝计划今年年底前囤积180万块AI芯片

据外媒报道，微软设定了内部目标，计划到今年年底前囤积180万块AI芯片。这意味着微软希望在2024年内，将公司所持有的GPU数量增加两倍。有知情人士透露，从2024财年到2027财年（到2027年6月30日结束），微软预计将在GPU和数据中心上花费约1000亿美元。

若该消息被证实的话，利好英伟达及其产业链。

（七）日本强震后一座核电站关键部件掉落

据日本广播协会（NHK）报道，日本北陆电力公司4月17日表示，位于石川县的志贺核电站一个关键部件在1月1日的能登半岛7.6级地震后掉落。最新调查显示，地震发生时，核电站1号机堆芯曾发生剧烈晃动，在3月的检查中，发现了控制棒驱动装置的一个关键部件掉落。

这引发日本周边邻国对日本核安全以及日本核泄漏的担忧，今天A股有几只核污染防治概念股异动。